اعداد : م.سارة احمد المؤشرات الأساسية للأسواق المالية هو دراسة البيانات والمقومات الاقتصادية لدولة معينة بغية تحليلها وربط البيانات ببعض للوصول لنتيجة معينه كمعرفة قوة اقتصاد البلد عن طريق ربط قدرتها الانتاجية بالموارد التي لدى البلاد بمقدار التضخم مع القوة المالية للبلد . أهم مؤشرات الإقتصاد الأمريكي ماهو التحليل الأساسي ADP )التغير في الرواتب الغير زراعية(NFP )الناتج الاجمالي المحلي(GDP )مؤشر اسعار المستهلكين(CPI )مؤشر اسعار المنتج(PPI اسعار الفائدة الأمريكية معدلات الشكاوى من البطالة مبيعات التجزئة الأمريكية الميزان التجاري مؤشر ثقة المستهلك تصاريح البناء مبيعات المنازل الجديدة مبيعات المنازل المعلقة يصدر التقرير عن مؤسسة الADP بالتوظيف في القطاع الخاص بأستثناء القطاع الحكومي ويحتوي على اعداد الوظائف خلال الشهر السابق ويشمل حوالي 400000 شركة في الولايات المتحدة ويوفر الخبر تطلعات مستقبلية حول نمو معدلات التوظيف وعادة مايسبق التقرير الحكومي )NFP( موعد الصدور : يصدر شهرياً بعد انتهاء كل شهر بيومين مصدر المؤشر : مؤسسة لمعالجة البيانات إلكترونياً ADP ADP (NON FARAM PAYROLLS) NFP ماهو الNFP ؟ ماذا يعني ارتفاع وانخفاض المؤشر؟ وهو مؤشر يقيس مقدار التغير في الوظائف الغير زراعية حيث يظهر عدد الموظفين الذين تم تعيينهم حديثا ً وتم اضافة وظائفهم للاقتصاد ،لابد من فهم امر كل ما ازدادت الوظائف في القطاع الخاص )الاستثمار والمصانع والشركات (كل ما دل على ارتفاع الناتج الاجمالي المحلي للبلد ويدل على قوة الاقتصاد . ويقيس عدد العاملين في مختلف القطاعات ماعدا القطاعات التالية: الموظفين الحكوميين العاملين بالقطاع الزراعي العاملين بالاعمال الحرفية العاملين في المنظمات الغير ربحية التغير في الرواتب الغير زراعية -يتكون المؤشر من ثلاث أجزاء : التغير في وظائف القطاع الخاص ً معدل البطالة متوسط الاجور في الساعة من ماذا يتكون المؤشر؟ تفاعل الاسواق مع الخبر 1-نفس المتوقع :يبقى السوق هادئ بسبب التسعيرة المتوقعة او تبقى الاسواق هادئة نوعا ما 2- اقل من التوقعات : يشير الى ضعف بالدولار الأمريكي ويعزا هذا الى ضعف الاقتصاد وانخفاض التضخم وضغط اقل لسعر الفائدة 3- اكثر من المتوقع يشير الى قوة في الدولار الأميركي مصدر المؤشر :مكتب الاحصاء بورازة القوى العاملة موعد الصدور :اول جمعة من كل شهر. (GROSS DOMESTIC PRODUCT)GPD الناتج الاجمالي المحلي وهو الناتج الذي يقيس قيمة السلع والخدمات داخل حدود دولة ما في فترة زمنية معينة وهو مؤشر مهم يدل على صحة الاقتصاد فالزيادة في الإنتاج تدل على زيادة في الوظائف وبالتالي زيادة في الأجور التي تنعكس على زيادة الاستهلاك للأفراد وبذلك يزيد الانتاج مرة اخرى الاسواق تكون ذات رد فعل قوية مع خبر الـGDP فالقراءة اكثر من المتوقع تعطي قوة للدولار مقابل سلة العملات ،السلع ،المؤشرات الامريكية اما اذا كانت القراءة اقل من المتوقع فيضعف الدولار امام سلة العملات ،السلع ،المؤشرات. موعد الاصدار : ربع ىسنوي تفاعل الاسواق مع الخبر (CONSUMER PRICE INDEX)CPI مؤشر اسعار المستهلكين وهو المؤشر الاقتصادي الرئيسي الذي يستخدم لتتبع معدل التضخم وتكلفة المعيشة في بلد ما،وهذا المؤشر يدل على ما قام بدفعه المواطنين من اموال مقابل شراء السلع والمنتجات داخل البلد فكل ما ارتفعت قيمة الاموال التي تدفع مقابل سلعة معينه دل على ارتفاع التضخم )قيمة السلعة حاليا ً مقارنة بقيمتها سابقاً(. ويساعد المؤشر البنوك المركزية في تعديل السياسة النقدية وفقآ لاهداف التضخم في الدولة , اما الاحتياطي الفيدرالي يعمل على تعديل سياستة النقدية وفقاً لأهداف التضخم الخاصة به ويعتبر مستوى ثابت من التضخم اي % 2 وهو مستوى صحي لنمو اقتصادي ثابت تفاعل الاسواق مع الخبر ان ارتفاع المؤشر دلالة على ارتفاع التضخم اي ان المستهلك سيدفع المزيد من الاموال مقابل السلع والخدمات وهذا يشجع البنك المركزي على زيادة الاسعار الفائدة وبالتالي ترتفع قيمة الدولار الاميركي امام الذهب وباقي المؤشرات اما اذ انخفض المؤشر فهو يدل على أنخفاض قيمة العملة امام الذهب وباقي المؤشرات ً موعد الاصدار :شهريا PRODUCER PRICE INDX) PPI) مؤشر أسعار المنتج مؤشر يقيس التغير فى الاسعار التى يدفعها المنتجين للحصول على السلع والمواد الخام اللازمة لعملية الانتاج, ويأتي في المرتبة الثانية بعد مؤشر أسعار المستهلك، وعندما ترتفع نتائج المؤشر فأن ذلك يعني أن المنتجين يدفعون أسعاراً أعلى في المواد الخام مما سينعكس بدوره على الأسعار النهائية للسلع تفاعل الاسواق مع الخبر تأثيره متوسط، وإذا كانت قيمة المؤشر الحقيقية عند صدوره أكبر من المتوقع فيكون ذلك إيجابي للعملة، أما إذا كانت قيمة المؤشر الحقيقية عند صدوره أقل من المتوقع .فيكون ذلك سلبي للعملة موعد الإصدار: يصدر شهرياً بعد 15 يوماً من انتهاء الشهر المعني هو عدد المتقدمين لطلب وظيفة بسبب عدم العمل او البطالة ويحاولوا العثور على وظيفة او على معونة لغاية حصولهم على العمل تفاعل الاسواق مع الخبر تُعد القراءة الأعلى من المتوقع إيجابية أو تدل على ارتفاع الدولار، بينما ينبغي أن تُعد ّ القراءة الأدنى من المتوقع سلبية أو تدل على انخفاض الدولار. موعد الاصدار :أسبوعياً كل خميس معدلات الشكاوى من البطالة هو التغير في القيمة الإجمالية للمبيعات على مستوى تجارة التجزئة وهو المؤشر الأهم لإنفاق المستهلكين الذي يشكّل أغلبية النشاط الاقتصادي الكلي. تفاعل الاسواق مع الخبر تُعد القراءة الأعلى من المتوقع إيجابية أو تدل على ارتفاع الدولار، بينما ينبغي أن تُعد ّ القراءة الأدنى من المتوقع سلبية أو تدل على انخفاض الدولار. موعد الاصدار : شهريا بعد 15 يوم من انتهاء الشهر مبيعات التجزئة الأمريكية (BALANCE OF TRADE) الميزان التجاري الميزان التجاري هو الفرق بين الصادارات والواردات للدولة خلال فترة زمنية معينة مما يدل على ما اذ كانت الدولة لديها فائض )الصادرات اكبر من الواردات( او عجز ) الواردات اكبر من الصادرات ( في تجارتها الخارجية كما أن للميزان التجاري تأثير كبير على الإنتاج المحلي الإجمالي، حيث أن ارتفاع الطلب على الصادرات يخلق زيادة في التوظيف والإنتاج، حيث تعمل المصانع المحلية لتلبية الطلب. تفاعل الاسواق مع الخبر تُعد القراءة الأعلى من المتوقع إيجابية أو تدل على ارتفاع الدولار، بينما ينبغي أن تُعد ّ القراءة الأدنى من المتوقع سلبية أو تدل على انخفاض الدولار. موعد الصدور: شهرياً بعد انتهاء الشهر ب 26 الى 27 يوم BULIDING PERMITES تصاريح البناء الأمريكي يجمع تقرير تصاريح البناء البيانات عن جميع أذونات البناء الجديدة الممنوحة للمباني السكنية والوحدات السكنية والمباني التجارية خلال فترة زمنية محددة وهو يكون ذا تاثير قليل على الاسواق. تفاعل الاسواق مع الخبر تعد القراءة الأعلى من المتوقع إيجابية أو تدل على ارتفاع الدولار، بينما ينبغي أن تُعد ّ القراءة الأدنى من المتوقع سلبية أو تدل على انخفاض الدولار. موعد الصدور : شهريا يشير الى عددالمنازل السكنية التي تم بناؤها خلال الشهر السابق تفاعل الاسواق مع الخبر تُعد القراءة الأعلى من المتوقع إيجابية أو تدل على ارتفاع الدولار، بينما ينبغي أن تُعد ّ القراءة الأدنى من المتوقع سلبية أو تدل على انخفاض الدولار موعد الاصدار :شهريا بعد انتهاء الشهر ب 18 الى 19 يوم HOUSING STARTS بدء بناء المنازل الجديد يشير الى عدد المنازل السكنية الجديدة التي تم بيعها خلال الشهر الماضي تفاعل الاسواق مع الخبر تُعد القراءة الأعلى من المتوقع إيجابية أو تدل على ارتفاع الدولار، بينما ينبغي أن تُعد ّ القراءة الأدنى من المتوقع سلبية أو تدل على انخفاض الدولار. موعد الاصدار : شهريا بعد 25يوم من انتهاء الشهر NEW HOME SALES مبيعات المنازل الجديدة وهو مؤشر يقيس عدد المنازل المقرر بيعها ولكن لم تكتمل الاجراءات اللازمة للبيع وتكون هذه المنازل قائمة وليس ضمن مبيعات المنازل الجديدة وعادة ما تنتهي اجراءات البيع من 5الى 6 اسابيع. تفاعل الاسواق مع الخبر ّ تُعد القراءة الأعلى من المتوقع إيجابية أو تدل على ارتفاع الدولار، بينما ينبغي أن تُعد .القراءة الأدنى من المتوقع سلبية أو تدل على انخفاض الدولار موعد الاصدار : شهريا بعد 25 يوم من انتهاء الشهر EXISTING HOME SALES مبيعات المنازل المعلقة يشير الى مدى تفاؤل العوائل الامريكية في الاقتصاد للوضع الحالي مثل: التضخم، وفرص العمل ، الادخار , الانفاق ، وتكاليف المعيشة , والمؤشر عبارة عن استبيان قرابة 5000 عائلة حول ارائهم في الاحوال الاقتصادية والتوقعات المستقبلية. تفاعل الاسواق مع الخبر تُعد القراءة الأعلى من المتوقع إيجابية أو تدل على ارتفاع الدولار، بينما ينبغي أن تُعد ّ القراءة الأدنى من المتوقع سلبية أو تدل على انخفاض الدولار موعد الاصدار : شهريا بعد 28 يوم من انتهاء الشهر (THE CONFERENCE BOARD) CB مؤشر ثقة المستهلك اسعار الفائدة الأمريكية 2022-2023 معدل الفائدة هو تكلفة الاقتراض الذي يفرضه الاحتياطي الفيدرالي على المقترضين ،الهدف منه هو السيطرة على الاقتصاد ،فرفع او خفض اسعار الفائدة سياستان مختلفتان فعندما يزداد التضخم يلجأ الاحتياطي الفيدرالي الى رفع اسعار الفائدة لكي يسيطر على التضخم عن طريق تقليل حجم المعروض من العملة النقدية ويقلل اقتراض الشركات والافراد بذلك يقل الانفاق ويحد الطلب ,كما موضح في المخطط )1( كلما رفعت اسعار الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي انخفضت أسعار المستهلكين )التضخم , CPI( في السنوات المذكورة ادناة. اما اذا كان الاقتصاد متوقفاً او واجه ركودا ً ما يلجأ الاحتياطي الفيدرالي على خفض اسعار الفائدة لكي يحفز الاقتصاد عن طريق تسهيل عملية الاقتراض من قبل الشركات وبذلك يتوسع الاقتصاد ويزداد النشاط التجاري. سعر الفائدة CPI JUL SEP NOV DEC FEB MAR MAY 10 % 7.5% 5% 2.5% 0% مخطط)1( موقع وت يق INVESTING.COM INVESTING.COM : هي منصة مالية وموقع إخباري ؛ واحدة من أكبر ثلاثة مواقع مالية عالمية في العالم ,انه يوفر أسعار السوق ، ومعلومات عن الأسهم والعقود الآجلة والخيارات والتحليل والسلع والتقويم الاقتصادي. م/ لمعرفة الاخبار في موعدها اتبع التعليمات التالية : ادخل على التقويم بعد تنزيل الت يق تظهر لك قائمة بالمؤشرات الاقتصادية تنقر على الخبر وبعدها على علامة الجرس تحدد الوقت الذي يناسبك لكي ينبهك قبل صدور الخبر من هي م. سارة احمد ؟ مهندسة ومتداولة في اسواق المال العالمية , انشأت هذا الكتاب ً للمتداولين ليكون وجهتهم المجانية في عالم اسواق المال بعيدا عن التشتت في البحث عن الاخبار المهمة في اسواق الفوركس . sara.ahmed.abad93@gmail.com sara.ahmed.3 +9647728882219 للتواصل معي 2023